概念

营运资金=流动资产-流动负债（狭义概念，教材观点）

【提示】以流动负债的形成情况为标准，可以分为自然性流动负债和人为性流动负

债。

自然性流动负债是指不需要正式安排，由于结算程序或有关法律法规的规定等原因

而自然形成的流动负债（如应付账款、预收账款等）。

人为性流动负债，是指根据企业对短期资金的需求情况，通过人为安排所形成的流

动负债（如短期借款等）。

营运资

金特点

1.来源具有灵活多样性（有短期借款、商业信用、应交税费、应付职工薪酬等）。

2.数量具有波动性（流动资产变化导致流动负债变化）

3.周转具有短期性（通常会在 1 年或一个营业周期内收回）。

4.实物形态具有变动性和易变现性

一般按照现金、材料、在产品、产成品、应收账款、现金的顺序转化。